Các nhà viễn thông đua nhau hợp nhất: Hành trình đến 5G của Đông Nam Á

Hành trình đến 5G của Đông Nam Á đã dần đi vào cốt lõi

Không thể phủ nhận rằng 5G đang nhanh chóng trở thành hiện thực. Chúng ta đang tiếp tục chứng kiến sự bùng nổ của mạng di động trên 4G, và 5G đang trên đường đến Đông Nam Á với nhiều tiềm năng làm thay đổi cuộc sống và doanh nghiệp. 5G không chỉ là về phổ tần mới hay là các công nghệ vô tuyến mới, mà còn là về kỹ thuật số hóa toàn bộ hệ thống viễn thông tác động đến những thay đổi lớn đối với cách thức hoạt động.

Cũng vì lý do này, các nhà khai thác viễn thông trên khắp Đông Nam Á đang tăng tốc hành trình kỹ thuật số hướng tới 5G. Các chuyên gia viễn thông quốc tế nhận định, điều này rất cần thiết cho tất cả các nhà khai thác hàng đầu trong khu vực để thực hiện việc chuyển đổi này. Trở thành một người chơi kỹ thuật số đòi hỏi phải nắm bắt các mô hình kinh doanh mới và nâng cao mức độ nhanh nhẹn mới trên các khả năng kinh doanh, CNTT và thế hệ mạng ngày nay.

Các công nghệ 5G mới cung cấp các khả năng thú vị như phân chia mạng - một ví dụ hợp lý của mạng đầu cuối cho một trường hợp sử dụng cụ thể - mang lại nhiều khả năng khác biệt và kinh doanh. Khả năng của các nhà khai thác bao gồm khả năng nhanh chóng giải quyết các phân khúc mới bằng cách tung ra các dịch vụ IoT ngày càng quan trọng với tính linh hoạt và nhanh nhẹn, đồng thời giảm chi phí và tăng hiệu suất, đồng thời cung cấp độ ổn định và bảo mật mạng nâng cao hơn.

Nắm rõ được điều này, các nhà cung cấp dịch vụ viễn thông của Đông Nam Á đang trong cuộc chạy đua hợp nhất để tăng quy mô và chuẩn bị cho 5G, công nghệ truyền thông thế hệ tiếp theo được kỳ vọng sẽ tạo ra nhiều cơ hội kinh doanh mới.

Các nhà mạng khai thác ra sao?

Theo thống kê mới nhất, các công ty viễn thông Đông Nam Á đã công bố các thương vụ sáp nhập trị giá tổng cộng 30 tỷ đô la trong năm nay, khi họ tìm cách mở rộng sức ảnh hưởng trên thị trường và cải thiện lợi nhuận. Nhưng trong khi việc hợp nhất sẽ giúp ích cho các kế hoạch đầu tư của các công ty, mà cổ đông của họ bao gồm một số nhà khai thác viễn thông lớn nhất thế giới, thì sự thống trị ngày càng tăng của họ đối với lĩnh vực cơ sở hạ tầng truyền thông đang phát triển nhanh của khu vực có khả năng tạo ra một số biến động nhất định, các nhà phân tích cho biết.

Trong số các thương vụ được công bố gần đây, True của Thái Lan, nhà khai thác di động lớn thứ hai thuộc sở hữu của tập đoàn lớn nhất đất nước Charoen Pokphand cho biết vào cuối tháng trước rằng, họ đã hợp tác với Dtac, thuộc sở hữu của Telenor của Na Uy. Việc sáp nhập sẽ tạo ra một công ty trị giá 8,6 tỷ đô la với khoảng 51 triệu người dùng, so với khoảng 43 triệu dùng của đối thủ lớn nhất là AIS.

Tại Indonesia, nền kinh tế lớn nhất Đông Nam Á, Ooredoo có trụ sở tại Qatar và CK Hutchison của Hồng Kông, hai nhà khai thác viễn thông lớn nhất sẽ kết hợp trong một thỏa thuận trị giá 6 tỷ USD mà các nhà quản lý dự kiến sẽ thông qua vào cuối năm nay.

Còn tại Malaysia, các cơ quan quản lý đã sẵn sàng ủng hộ cho một cuộc sáp nhập trị giá 15 tỷ đô la giữa công ty địa phương Axiata và Telenor, liên minh này sẽ tạo ra một công ty viễn thông hàng đầu trong ngành với thị phần từ 46 đến 50%, theo ước tính của Fitch Ratings.

Có thể thấy, việc hợp nhất lĩnh vực viễn thông đang diễn ra với tốc độ nhanh chóng trên toàn cầu, khi các công ty theo đuổi quy mô để giảm chi phí đầu tư vào mạng 5G và mạng băng thông rộng. Sự thúc đẩy lợi nhuận tương tự đã khiến các nhà khai thác viễn thông phải rời khỏi các khu vực từng được coi là động lực tăng trưởng nhưng không tạo ra đủ lợi nhuận. Telia của Thụy Điển đã không ràng buộc mình tại một số thị trường châu Á của mình, trong khi Telefónica của Tây Ban Nha đang rời khỏi hầu hết khỏi châu Mỹ Latinh.

Các nhà phân tích cho biết, ở Đông Nam Á, một số cơ quan quản lý có xu hướng thoải mái, dễ dàng hơn trong việc củng cố và cạnh tranh hơn so với các đối tác của họ ở các khu vực khác trên thế giới, khiến khu vực này trở nên hấp dẫn đối với các tập đoàn viễn thông toàn cầu khi muốn tìm kiếm cũng như mở rộng quy mô.

Năm ngoái, Ủy ban Cạnh tranh Thương mại của Thái Lan đã đưa ra lời đề nghị trị giá 10,6 tỷ USD từ Charoen Pokphand, vốn đã có mặt thống lĩnh trong một số lĩnh vực, để mua các siêu thị của Tesco ở Thái Lan và Malaysia, biến nó trở thành nhà bán lẻ lớn nhất đất nước. Trong khi đó, Ủy ban Viễn thông và Phát thanh Truyền hình Quốc gia Thái Lan, cơ quan có thẩm quyền về các vấn đề chống độc quyền trong lĩnh vực viễn thông đã mô tả việc sáp nhập là "không thể tránh khỏi" và cho biết họ sẽ không chặn nó.

Pisut Ngamvijitvong, nhà phân tích cổ phần của Kasikorn Securities tại Bangkok cho biết: "Ở các nước châu Âu, rất khó để thực hiện việc mua bán và sáp nhập vì cơ quan quản lý khá khó khăn. Nhưng ở khu vực này, các cơ quan quản lý được coi là khá thoải mái".

Ủy ban Truyền thông và Đa phương tiện Malaysia đã nhận được đơn xin sáp nhập từ công ty địa phương Celcom Axiata và Digi.Com (trong đó Telenor là cổ đông lớn). Công ty hợp nhất sẽ có thị phần khoảng 45%. Nó sẽ khiến Maxis trở thành nhà khai thác lớn thứ hai với hơn 20% thị phần với các nhà khai thác nhỏ chia phần còn lại. Trong thời kỳ đại dịch, việc sử dụng dữ liệu di động của người dùng Malaysia cho thấy tốc độ tăng trưởng đặc biệt nhanh chóng, và các nhà khai thác có lẽ sẽ cần phải củng cố để đầu tư vào việc nâng cấp và phủ sóng 4G và 5G.

Ulrich Rathe, một nhà phân tích của Jefferies cho biết, sự kết hợp giữa các nhà viễn thông trong khu vực Đông Nam Á đều có ý nghĩa chiến lược, vì nó sẽ mở ra sức mạnh tổng hợp trong một thị trường đã trở nên trưởng thành hơn những năm trước khi châu Á được coi là "có mức tăng trưởng "dấu chấm than".

Chung quy lại, có thể thấy đang có một làn sóng hợp nhất tràn qua ngành viễn thông Đông Nam Á trong 18 tháng qua khi các công ty viễn thông tìm cách mở rộng quy mô để cải thiện dịch vụ của họ và vượt qua các đối thủ cạnh tranh khác.